Tác giả: Pinchas Cohen / Investing.com),
16 giờ trước (Ngày 18 tháng 3 năm 2021 10:15 AM ET)
Nếu triển vọng cơ bản về giá dầu khiến bạn bối rối, bạn đang ở trong một công ty tốt. Chúng tôi cũng bối rối.
Gần đây, Ả Rập Xê-út đã giả định một chiến lược không rủi ro liên quan đến sản lượng. Vương quốc đã cho biết họ sẽ không tăng sản lượng cho đến khi có bằng chứng về nhu cầu. Ả Rập Xê Út thậm chí còn đề cập đến tình trạng phong toả hiện tại ở miền bắc Italy khi giải thích lý do của họ. Nga cũng không tăng sản lượng.
Cơ quan Năng lượng Quốc tế tin rằng thị trường dầu mỏ đã đạt đỉnh. IEA không mong đợi nhu cầu quay trở lại mức trước COVID do làm việc từ xa và chuyển sang năng lượng xanh. Cơ quan này cho rằng lượng hàng dự trữ hiện tại là đủ để đáp ứng nhu cầu.
Mặt khác, có những người dự đoán giá của hàng hóa sẽ quay trở lại mức 100 đô la một khi phong toả kết thúc.
Chúng tôi thấy cách tiếp cận của IEA không có gì khác hơn là gây sốc, nếu chúng tôi trung thực, vì chỉ năm tuần trước, cùng một cơ quan đã tuyên bố rằng các kho dự trữ đang giảm “rất, rất mạnh” và – đáng kể – điều này xảy ra trước khi OPEC làm cả thế giới sửng sốt khi nói rằng họ sẽ giữ nguyên việc cắt giảm sản lượng do đại dịch gây ra. Đưa cái gì?
Hàng tồn kho đã tăng trong bốn tuần qua. Tuy nhiên, mức tăng là không đáng kể trong bối cảnh nền kinh tế toàn cầu đang hồi sinh, nơi du lịch sẽ trở lại ngay cả khi một số người tiếp tục làm việc tại nhà.
Vậy làm thế nào để giải thích bước ngoặt này của EIA, một trong những tổ chức dầu mỏ uy tín nhất thế giới? Chúng tôi không thể. Nhưng sự cân bằng cung cầu trên các biểu đồ kỹ thuật đang dự báo rằng giá có thể được thiết lập để tăng.
Lưu ý rằng mặc dù tin tức hiện đang tập trung vào việc WTI giảm ngày thứ năm liên tiếp — đợt giảm giá dài nhất của hàng hóa trong một năm, kể cả trong bối cảnh tồi tệ nhất của đại dịch — ngay cả sau khi có hướng dẫn mềm của IEA về dầu, giá đã được hỗ trợ bằng mức $ 63,80, kể từ khi nó vượt qua mức đó vào ngày 5 tháng 3.
Giá đó không phải là ngẫu nhiên. Đó là mức cao trước đó, được đăng vào ngày 25 tháng 2. Thực tế là mức kháng cự trước đó đã chuyển thành hỗ trợ đang nói lên điều đó.
Nó cho thấy một sự thay đổi trong kỳ vọng. Các nhà giao dịch đã từng bán đã học được bài học của họ và hiện đang sử dụng nó như một điểm vào mua.
Lưu ý rằng trước khi giá leo lên trên mức 63,80 đô la vào ngày 4 tháng 3, nó đã cố gắng làm như vậy một ngày trước đó, đạt mức cao nhất là 64,86 đô la trong ngày, nhưng đóng cửa ở mức 63,83 đô la, ngay trên ngưỡng kháng cự. Kể từ đó, giá đã giảm xuống dưới mức hỗ trợ hiện tại là $ 63,80 ba lần: vào ngày 9, 10 và 17 tháng 3.
Tuy nhiên, trong mỗi trường hợp, nó đóng cửa trên mức đó. Và, trong giao dịch hôm nay, giá đã chạm mức 63,80 đô la, tính theo một xu, sau đó tăng trở lại khu vực 64 đô la.
Nhưng nếu một kết luận giả mạo rằng giá đã đạt đỉnh và hàng tồn kho tăng cao sẽ lấn át nhu cầu theo dự báo của IEA, thì nhu cầu mà chúng tôi vừa mô tả đến từ đâu?
Hơn nữa, ngay cả khi giá giảm xuống dưới mức 63,80 đô la, điều đó không bắt buộc cán cân cung cầu sẽ quay trở lại bán.
Giá đã được giao dịch trong một kênh tăng kể từ đáy tháng 11. Nó hiện đang điều chỉnh do chốt lời, sau khi đạt đến đỉnh của kênh. Đó không chỉ là mong đợi mà còn tốt cho sức khỏe. Giá thường hướng về đáy kênh trước khi tăng cao hơn, một cách đã được thử nghiệm để duy trì một đợt tăng bền vững.
Lưu ý, sự sụt giảm điều chỉnh là đông đúc, chứng tỏ cuộc đấu tranh giữa người mua và người bán, thể hiện lực lượng bình đẳng. Điều này không có cách nào minh họa cho việc giết người bán tháo.
Phạm vi tắc nghẽn này theo sau Ba quân trắng vào đầu tháng 3 — một hình thành nến Nhật tăng giá được tạo thành từ ba nến dài (lần đầu tiên kể từ tháng 5 năm 2020) có xu hướng là tiền đề cho một đợt tăng dài hơn — là hành vi điển hình của sự sụt giảm hình cờ. Phạm vi hẹp là sản phẩm của những con bò đực may mắn, những người đã hưởng mức tăng 8,75% sau khi OPEC gây bất ngờ khi nói rằng họ đang giữ nguyên mức cắt giảm sản lượng hiện tại, so với các nhà giao dịch đang chọn sự chậm chạp vì họ tin rằng còn nhiều điều hơn để di chuyển và đang xem xét tham gia vào xu hướng mua.
Chiến lược giao dịch – Thiết lập vị thế dài
Các nhà giao dịch bảo thủ nên đợi sự đột phá tăng giá, sau đó đợi một động thái quay trở lại để chắc chắn tiếp tục hỗ trợ, trước khi cam kết.
Các nhà giao dịch vừa phải có thể vào một vị trí khi đột phá
Các nhà giao dịch tích cực sẽ tham gia dài hạn với mức cắt lỗ đóng, trong trường hợp mức 63,80 được giữ, miễn là họ hiểu mô hình vẫn chưa hoàn thành và chấp nhận rủi ro cao hơn khi tham gia trước phần còn lại của thị trường để nhận được phần thưởng lớn hơn. Quản lý tiền là rất quan trọng.
Đây là một ví dụ:
Mẫu thương mại
- Vào cửa: $ 64
- Cắt lỗ: $ 63
- Rủi ro: $ 1
- Mục tiêu: $ 68
- Phần thưởng: $ 4
- Rủi ro: Tỷ lệ phần thưởng: 1: 4
Lưu ý của tác giả: Có nhiều cách để tiếp cận giao dịch này. Chúng tôi kỳ vọng một sự bứt phá sẽ bắn giá vượt qua mốc 70 đô la và sau đó là một số, nhưng điều đó có thể dẫn đến một sự đột phá. Trong giao dịch, mọi thứ đều là sự đánh đổi, giữa rủi ro và phần thưởng, mất mát và cơ hội. Bạn phải tìm những gì phù hợp với ngân sách, thời gian và tính khí của bạn. Cho đến khi bạn học được cách làm như vậy, hãy chấp nhận rủi ro nhỏ, vì mục đích học tập chứ không phải thu lợi nhuận, nếu không bạn sẽ không học được cũng như không thu được lợi nhuận.
…………………..
Bình luận:
André Uruguay 2 hours ago
Kính gửi Mr.Cohen, là nhà đầu tư vào dầu hơi Brazil, tôi đã quen với việc theo dõi thị trường dầu Brent nhiều hơn. Và tôi đã chấp nhận một kênh rộng hơn, nhưng dài hơn, được xác định bởi ba điểm sau: (1) giá mở cửa tại 04.28.2020; (2) khai mạc 11.02.2020; và (3) khai mạc 03.08.2021. Tôi tin rằng kênh này nắm bắt tất cả các hành động giá kể từ sự cố COVID vào tháng 3/2020. Một vài điểm sau: 1. Nhiều lần tăng giá gần đây (bằng đồ thị) được kích hoạt bởi giá chạm vào đường EMA21. Điều này làm cho chuyển động của ngày khá bất thường, vì nó đi ngang qua chỉ báo này; 2. Ngay cả khi tính đến mức giảm mạnh ngày hôm nay, điều này khớp với mức thoái lui FIBO 50% từ mức thấp hơn là 01.22.2021 và ngay trên mức hỗ trợ được đưa ra bởi mức thấp hơn tại 03.02.2021; 3. Nếu bạn đã vẽ kênh mà tôi đã đề cập, bạn sẽ thấy rằng chúng tôi thậm chí đã không vượt qua một nửa kênh; 4. Điểm cuối cùng này RẤT nhạy cảm:
Mosab Khalil 9 hours ago
Thật buồn cười là sau khi xuất bản bài báo này, nó đã giảm số lượng từ rất lớn đến lol
Pinchas Cohen 9 giờ trước
Đúng, nhưng vẫn nằm trong kênh tăng.
Các thám tử lịch sử Bay Creek 11 hours ago
“Lực cầu” đang đến từ các nhà đầu cơ. Giống như hầu hết mọi thứ khác trong lĩnh vực hàng hóa,
……………..
Bình luận của người biên dịch: Thực tế tại thời điểm bài báo của tác giả post lên, giá dầu đang giảm. Đêm qua theo giờ VN giá dầu đã giảm đến dưới mức 60 USD/thùng (WTI). Theo dõi những gì báo chí đưa tin vào thời gian đó tôi thấy đều không phù hợp với thực tế đang diễn ra trên biểu đồ thị trường. Các nguyên tắc kinh tế cơ bản đều không giúp gì cho việc dự báo và giải thích khi thực tế xảy ra (phân tích cơ bản), các mô hình phân tích kỹ thuật có lẽ đều có vấn đề, các mô hình kinh tế lượng truyền thống không nhìn thấy, các mô hình dự báo theo Deep Learning thì sao?
Tất cả phải chăng quá rõ ràng là trong thời gian qua một sự đầu cơ và thao túng của những “con cá mập Dầu” với sự liên kết của giới truyền thông + các nhà phân tích, bình luận và kể cả Cơ quan Thông tin Năng lượng Hoa Kỳ (EIA) trong cung cấp dữ liệu tồn kho làm cho những nhà đầu tư nhỏ lẻ và ít thông tin không biết đâu là xu hướng của thị trường. Tuy nhiên, thị trường có tiếng nói riêng của nó và liệu các thế lực đó có thắng được lực lượng thị trường?
Biên dịch: TS.HĐT
THFinanceManagement 